Variabilná anuita. (Variable Annuity)

Čo je variabilná anuita?

Variabilná anuita je typ anuitnej zmluvy, ktorej hodnota sa môže meniť v závislosti od výkonnosti podkladového portfólia podielových fondov.

Variabilné anuity sa líšia od fixných anuít, ktoré poskytujú konkrétny a zaručený výnos.

• Hodnota variabilnej anuity je založená na výkonnosti podkladového portfólia podielových fondov, ktoré si vybral anuitný vlastník.
• Fixné anuity na druhej strane poskytujú zaručený výnos.
• Variabilné anuity ponúkajú možnosť vyšších výnosov a väčšieho príjmu ako fixné anuity, ale existuje tiež riziko, že hodnota účtu klesne.

Pochopenie variabilných anuít.

K hodnote variabilnej anuity prispievajú dva prvky: istina, čo je suma peňazí, ktorú platíte do anuity, a výnosy, ktoré s touto istinou v priebehu času prinesú podkladové investície vašej anuity.1
Najobľúbenejším typom variabilného dôchodku je odložený dôchodok. Často sa používa na účely plánovania dôchodku, má sa ním zabezpečiť pravidelný (mesačný, štvrťročný, ročný) tok príjmov, ktorý sa začína niekedy v budúcnosti. Existujú aj okamžité anuity, ktoré začnú ihneď vyplácať príjem.
Anuitu si môžete kúpiť buď paušálnou sumou, alebo niekoľkými platbami, a hodnota účtu bude zodpovedajúcim spôsobom rásť. V prípade odložených anuít sa to často označuje ako akumulačná fáza. Druhá fáza sa spustí, keď anuitný vlastník požiada poisťovateľa o začatie toku príjmu, ktorý sa často označuje ako výplatná fáza. Po začatí fázy výplaty vám väčšina anuít neumožňuje vybrať ďalšie prostriedky z účtu
Variabilné anuity by sa mali považovať za dlhodobé investície z dôvodu obmedzení pri výbere. Spravidla umožňujú každý rok jeden výber počas akumulačnej fázy. Ak však odstúpite počas obdobia odstúpenia od zmluvy, ktoré môže trvať až 15 rokov, je spravidla potrebné zaplatiť poplatok za odstúpenie.

Variabilné anuity vs. fixné anuity.

Variabilné anuity boli zavedené v 50. rokoch 20. storočia ako alternatíva k fixným anuitám, ktoré ponúkajú zaručený – ale často nízky výnos.

Variabilné anuity dávali kupujúcim šancu ťažiť z rastúcich trhov investovaním do ponuky podielových fondov ponúkaných poisťovacím agentom.

Výhodou bola možnosť vyšších výnosov počas akumulačnej fázy a väčšieho príjmu počas výplatnej fázy.

Nevýhodou bolo, že kupujúci bol vystavený trhovému riziku, ktoré by mohlo viesť k stratám.

S pevnou anuitou naopak poisťovňa preberá riziko dosiahnutia akejkoľvek návratnosti, ktorú sľúbila.

Výhody a nevýhody variabilnej anuity.

Pri rozhodovaní, či vložiť peniaze do variabilnej anuity v porovnaní s iným typom investície, stojí za zváženie tieto výhody a nevýhody:

Ďalej uvádzame niektoré podrobnosti pre každú stranu.

Výhody.

Variabilné anuity zvyšujú odloženú daň, takže nemusíte platiť dane zo ziskov z investícií, kým nezačnete dostávať príjem alebo nevyberáte.

To platí aj o dôchodkových účtoch, ako sú tradičné IRA a 401 (k) s, samozrejme.

Môžete si prispôsobiť príjem podľa svojich potrieb.

Ak zomriete pred výplatnou fázou, môžu vaši príjemcovia poberať zaručenú dávku v prípade úmrtia.

Finančné prostriedky v anuite sú pre veriteľov a iných vymáhateľov dlhov obmedzené.

Všeobecne to platí aj o dôchodkových plánoch.

Nevýhody.

Variabilné anuity sú rizikovejšie ako fixné anuity, pretože podkladové investície môžu stratiť hodnotu.

Ak potrebujete vybrať peniaze z účtu z dôvodu finančnej núdze, môžu vám hroziť poplatky za odovzdanie.

Akýkoľvek výber, ktorý uskutočníte pred dosiahnutím veku 59 ½, môže tiež podliehať 10% daňovej sankcii.

Poplatky za variabilné anuity môžu byť dosť vysoké.

Spodný riadok.

Pred zakúpením variabilnej anuity by si mali investori pozorne prečítať prospekt, aby sa pokúsili porozumieť nákladom, rizikám a vzorcom na výpočet investičných ziskov alebo strát.4 Anuity sú zložité produkty, takže sa dajú ľahšie povedať, ako urobiť.

Majte na pamäti, že medzi mnohými poplatkami – ako sú napríklad poplatky za správu investícií, úmrtné a administratívne poplatky – a poplatkami za ďalších prispievateľov sa náklady na variabilnú anuitu môžu rýchlo sčítať.

To môže nepriaznivo ovplyvniť vaše výnosy z dlhodobého hľadiska v porovnaní s inými typmi investícií.